Forex Cta Registration

Assessor de Negociação de Mercadorias (CTA) Um CTA é um indivíduo ou organização que, por remuneração ou lucro, aconselha outros quanto ao valor ou a conveniência de comprar ou vender contratos de futuros, 160 opções de contratos de futuros, 160 contratos de câmbio estrangeiro ou swaps. O fornecimento de aconselhamento inclui o exercício da autoridade de negociação em uma conta de clientes, bem como dar aconselhamento com base no conhecimento ou sob medida para a conta de juros de commodities específicas, atividades de negociação de interesse de commodities específicas ou outros tipos de informações similares. O registro é exigido a menos que: Você forneceu conselhos para 15 pessoas ou menos durante os últimos 12 meses e geralmente não se mantém fora do público como um CTA ou Você está em uma das várias empresas ou profissões listadas no Commodity Exchange Act Ou estão cadastrados em outra capacidade e seu conselho é exclusivamente acessório ao seu negócio principal ou profissão ou Você está fornecendo conselhos que não são baseados no conhecimento ou sob medida para a conta de juros de commodities de clientes específicos, atividades de negociação de interesse de commodities específicas ou outros tipos similares de Informações, como, por exemplo, você faz recomendações, como conselhos para comprar ou vender contratos de futuros específicos, se um nível de preço específico for alcançado, através de boletins informativos, livros e periódicos. O conselho inclui recomendações específicas e os destinatários de publicações recebem o mesmo conselho ou você fornece conselhos específicos através de e-mails, fac-símiles, um site da Internet, chamadas telefônicas ou reuniões presenciais com clientes que consistem em instruções para comprar ou vender Um contrato de futuros baseado em um sistema de comércio informatizado, que também está disponível para compra e uso em um computador pessoal, e os clientes recebem o mesmo conselho ou você conduz seminários nos quais você ensina os participantes a negociar contratos de futuros de commodities auxiliados por um software Programa que você vende e convida participantes do seminário a participar de uma sessão de perguntas e respostas na qual você fornece conselhos de negociação de commodities sem perguntar ou receber informações sobre as características pessoais dos participantes. Todos os CTAs registrados que administram ou exercem discrição sobre contas de clientes devem ser membros da NFA para realizar negócios de futuros ou swaps com o público. O CTA é obrigado a apresentar o seguinte: Um Formulário 7-R on-line preenchido (inclui seções de associação NFA) Uma taxa de inscrição não reembolsável de 200,00 Cônculo Anual Dadas de Cotação CTA, se aplicável de160750,00 Um CTA é obrigado a arquivar pedidos para seus Principais E pessoas associadas Um preenchimento completo do formulário 8-R Cartões de impressão digital Requisitos de proficiência Uma taxa de inscrição não reembolsável do principal de 85,00 Uma taxa de inscrição de pessoa associada não reembolsável de 1605,00 Além disso, todos os CTA registrados envolvidos em atividades cambiais off-exchange são obrigados a: Aplicar Para se tornar uma empresa forex preenchendo o Formulário 7-R on-line. Tenha pelo menos um principal que também seja uma pessoa aprovada aprovada por Forex. Presente o pagamento das taxas de associação da empresa CTA Forex de 2.500 (ou sobretaxa de 1.750 se o candidato já for um membro NFA). Além disso, Todos os CTA registrados envolvidos em transações de swap são obrigatórios para: Aplicar para se tornar uma empresa de swap, preenchendo o Formulário 7-R on-line. Tenha pelo menos um diretor Isso também é uma Pessoa Associada de Permuta aprovada Não é necessária uma taxa de inscrição se o indivíduo estiver atualmente registrado no CFTC em qualquer capacidade ou estiver listado como principal de um registrante CFTC atual. Além disso, apenas uma taxa de inscrição é necessária se o indivíduo apresentar um pedido como Pessoa Associada e Principal. Clique aqui se você ainda não tiver acesso ao Sistema de Registro Online. Links rápidos Informações atualizadas A NFA publica vários guias para ajudar os CTAs a cumprir seus requisitos regulamentares. Visite a biblioteca de publicação do NFA para obter uma lista completa. Mensagens especiais Os CTAs são obrigados a arquivar seus documentos de divulgação com a NFA por meio eletrônico, usando o sistema DDoc da NFAs. Clique aqui para obter mais informações. Home 62 Registro 62 Visão geral de registro para revendedores de câmbio de varejo e Forex IB, CTA e CPO Inspetor Visão geral de registro para revendedores de câmbio e Forex IB, CTA e CPO Candidatos A Commodity Futures Trading Commission (CFTC) emitiu Regras de divisas finais que entraram em vigor em 18 de outubro de 2010. Qualquer empresa que atue como contraparte de certas operações de câmbio off-exchange de retalho é necessária para se registrar como revendedor de câmbio de câmbio (RFED). (Futures Commission Merchants oferecendo transações de forex para seus clientes de varejo, mas atuando principalmente ou substancialmente como um FCM tradicional, estão isentos de se registrar como RFED, mas devem ser aprovados como uma empresa de Forex e designados como negociante de Forex Member of NFA). Além disso, qualquer O indivíduo que atua como procurador de forex, gerente de conta e gerente de conta é obrigado a se registrar com a CFTC como Brokers de Introdução (IBs), Consultores de Negociação de Mercadorias (CTAs) ou Operadores de Pool de Mercadorias (CPOs) e se tornarem membros da National Futures Association. National Futures Association (NFA) preparou este breve resumo dos requisitos de registro de forex para dar aos candidatos firmes e individuais um entendimento básico do processo de registro. Todas as empresas de forex que se inscrevem como revendedor de câmbio de varejo, Broker de introdução (independente ou garantida), consultor de negociação de mercadorias ou operador de pool de mercadorias devem atender aos seguintes requisitos: Formulários de registro on-line preenchidos: os candidatos devem apresentar um formulário de 7-R completado através do registro on-line da NFA Sistema (ORS) .160 Requisitos adicionais para introduzir corretores: os candidatos que se inscrevem como garantidos Os corretores apresentadores devem enviar um Contrato de Garantia completado (Formulário 1-FR-IB Parte B) de um RFED ou FCM. Os candidatos que se inscrevem como corretores de introdução independentes devem atender aos requisitos financeiros adicionais. Requisitos adicionais para os consultores de negociação de commodities e os operadores de pool de mercadorias: antes que eles possam começar a solicitar clientes, os CTAs e os CPOs devem enviar um documento de divulgação para 160NFA para aprovação. O Documento de Divulgação deve ser preenchido de acordo com a Norma de Cumprimento NFA 2-41. Formulários de inscrição individual: Qualquer pessoa que se candidatar como uma pessoa associada (AP) Principal ou um Forex AP de um Forex IB, CTA, CPO ou RFED deve apresentar um formulário 8-R completo através do Sistema de Registro Online da NFAs (ORS). Exames de Proficiência: Todos os indivíduos que solicitam negócios de forex de troca off-exchange ou que supervisionem essa atividade serão obrigados a realizar e aprovar dois exames. Um deles é o National Commodity Futures Examination (NCFE ou Série 3), que abrange a troca de futuros sobre negociação, terminologia e regulamentação. O segundo exame é o Retail Off-Exchange Forex Examination, Series 34. Este exame de uma hora é composto exclusivamente por questões relacionadas ao forex. A NFA publicou guias de estudo para ambos os exames na seção de registro de seu site (nfa. futures. org). Ambos os exames estão atualmente disponíveis e são administrados pela Autoridade Reguladora do Setor Financeiro (FINRA). O formulário de inscrição de teste (U10) deve ser preenchido online em finra. org. A taxa para tomar o exame da série 3 é de 115 e a taxa para fazer exame da série 34 é de 75. Cartões de impressão digital: o NFA exige que todos os candidatos individuais enviem cartões de impressão digital, que são enviados ao Bureau Federal de Investigação (FBI) para determinar se O candidato possui antecedentes criminais. A NFA só pode aceitar e processar um cartão completo do candidato do FBI. Esses cartões estão disponíveis contatando o NPAs Information Center nos números listados abaixo. Os candidatos são encorajados a enviar mais de um conjunto de impressões digitais com o aplicativo para evitar atrasos na obtenção de conjuntos adicionais, se necessário para o processamento. A NFA oferece um serviço de impressões digitais para candidatos NFA no escritório de Chicago (300 South Riverside Plaza, Suite 1800) entre as 8:30 da manhã e as 4:00 da tarde. Por 15 (dinheiro, cheque ou ordem de pagamento). Para usar o serviço de impressão digital de NFAs, os visitantes devem estar pré-registrados no registro de visitante de edifícios. Os visitantes devem entrar em contato com o NFAs Information Center nos números listados abaixo ou enviar um email para informationnfa. futures. org para pré-registrar seu nome e data da visita para que eles possam receber acesso aos escritórios do NFA no 18º andar. A NFA recomenda que os visitantes sejam pré-registados pelo menos um dia antes da sua visita. Todos os indivíduos que estão sendo impressos nas mãos serão obrigados a apresentar duas formas de identificação, uma das quais é uma identificação de imagem válida emitida por uma agência governamental, a fim de verificar a identidade da pessoa que está sendo impressa. NFA agora envia imagens digitais de impressões digitais para o FBI para verificações de antecedentes criminais. Os resultados são recebidos em três dias ou menos, e em alguns casos dentro de várias horas, resultando em um processo de registro mais rápido e eficiente. Taxas de inscrição CFTC: 500 taxa de inscrição não reembolsável para RFEDs 200 taxa de inscrição não reembolsável para cada taxa de inscrição não reembolsável de IB, CTA ou CPO 85 para cada principal e ou AP de um IB, CTA ou CPO NPA Cobrança de membros: 125,000 não - Taxas reembolsáveis ​​de anualidades para um Revendedor de câmbio de varejo 2.500 taxas anuais não reembolsáveis ​​para cada IB, CTA ou CPO Esta breve visão geral não se destina a fornecer um guia completo para o registro da CFTC. A NFA publicou um ORS Users Guide 160 e um tutorial 160 em seu site que contém informações mais detalhadas. Nos próximos dias, a NFA publicará uma série de vídeos educacionais em seu site que fornecerá instruções passo a passo para tarefas comuns de registro. Para obter informações adicionais, visite o site NFAs em nfa. futures. org ou entre em contato com o NFAs Information Center no (800) 621-3570 das 8:00 da manhã às 5:00 p. m. CT de segunda a sexta-feira. September1602010 (Atualizado em fevereiro de 2012) Guia para iniciar um guia de negociação de commodities da CTA Guia para iniciar um CTA Commodity Trading Advisors Futuros e comerciantes de forex que desenvolveram estratégias de negociação adequadas para clientes externos podem ser candidatos para desenvolver um negócio de consultoria de commodities bem sucedido focado em futuros de negociação, Forex, ou swaps. Embora muitos comerciantes efetivos não tenham uma grande rede de contatos com investidores e talvez não tenham o conjunto de habilidades para solicitar o capital do investidor, muitas empresas bem-sucedidas da conta gerenciada são construídas em torno de uma parceria de indivíduos que podem coletivamente comprometer os atributos necessários para realizar o sucesso. Este artigo aborda as principais considerações no processo de lançamento de um consultor de negociação de commodities (CTA). Um termo que se refere a uma empresa de consultoria que gerencia ativos de clientes em estratégias de negociação focadas em futuros (incluindo futuros de commodities, futuros de índices, futuros de taxas e outros), moedas estrangeiras de balcão (conhecido como forex), swaps, commodity e ETFs alavancados e outros derivativos regulados pela Commodity Futures Trading Commission (8220CFTC8221). Visão geral 8211 Processo para iniciar um CTA O processo para iniciar um CTA é razoavelmente direto e pode ser realizado em questão de semanas com a assistência de um conselheiro experiente. Embora o processo possa variar um pouco dependendo das circunstâncias específicas do gerente, o processo para iniciar um CTA geralmente envolve: estratégias de negociação de refinação e sistemas que formam a entidade que servirá como a empresa CTA (geralmente uma LLC ou entidade corporativa formada no gerente8217s Estado de origem), fazendo exame dos exames necessários e arquivando um pedido de registro com a CFTC (a menos que exista uma isenção disponível) arquivando um pedido de associação com a National Futures Association (NFA) tanto para a empresa CTA quanto para os Principais que desenvolvem um contrato de conta de cliente e documento de divulgação de riscos (Que deve ser aprovado para uso pela NFA no caso de CTAs registrados) criando materiais convincentes de comunicação de marketing (como um livro de pitch e sheet) para comercializar o cliente CTA que oferece banco de abertura e contas de corretagem para a empresa CTA para processar taxas de consultoria e Despesas desenvolvendo uma estratégia de marketing coerente para transmitir a vantagem do comerciante8217 e posição competitiva Iciting clientes potenciais e execução de contratos de clientes implementando a estratégia de investimento em 8220live8221 contas de clientes Além disso, CTAs registrados precisarão desenvolver um programa de conformidade robusto para evitar o emaranhamento regulatório caro e indesejado. Entre em contato conosco hoje para agendar uma consulta gratuita. Podemos responder a quaisquer perguntas que você possa ter e fornecer detalhes sobre a linha do tempo e custos para iniciar uma empresa do CTA. Registro de CTA A maioria dos futuros e comerciantes de forex precisará se inscrever na Commodity Futures Trading Commission e será obrigado a se tornar membro da NFA antes de gerenciar contas de clientes para compensação. Geralmente, a única isenção disponível para os comerciantes que exercem autoridade discricionária sobre contas de clientes exige que a empresa não tenha mais de 15 clientes em qualquer período de 12 meses e não se mantenha aberta ao público em geral como um consultor de negociação de commodities. Manter-se ao público como um CTA é um padrão de conduta potencialmente muito baixo, o que provavelmente incluirá qualquer atividade de solicitação ativa direcionada a quaisquer potenciais investidores que não sejam amigos e familiares íntimos. Os comerciantes que não exercem autoridade discricionária sobre as contas dos clientes e apenas publicam suas idéias de negociação em um formato de boletim de notícias podem, geralmente, evitar o registro do CTA também. Os diretores de um CTA registrado que estão envolvidos em atividades de solicitação de clientes serão obrigados a receber e aprovar o exame da Série 3. O exame da série 34 também será necessário se o CTA negociar forex para contas de clientes. Desafios principais Como acontece com muitos negócios de gerenciamento de ativos, o maior desafio geralmente está gerando interesse de potenciais clientes e agregando recursos suficientes para tornar o negócio viável. Embora a entrega consistente dos retornos acima do mercado e o desenvolvimento de um histórico com um perfil atraente de recompensa de risco seja um obstáculo significativo, a competição por dólares dos investidores é intensa, e ter sucesso com uma perspectiva de aumento de capital requer um esforço diligente. Os CTAs registrados devem elaborar material de solicitação cuidadosamente para atender às diretrizes da NFAs ou sanções de risco. No entanto, apesar das regras específicas do NFAs, os CTA de inicialização podem usar resultados de desempenho hipotéticos ou testados novamente em materiais de marketing. Os CTAs podem usar fontes de referência de terceiros, no entanto, para os CTAs registrados, esses advogados terceirizados geralmente precisam ser licenciados como Pessoas Associadas do CTA. As Pessoas Associadas devem cumprir o requisito de exame da mesma maneira que os funcionários da CTA que realizam atividades de solicitação. Outras questões relacionadas ao lançamento de um CTA CTAs podem oferecer vários programas de negociação para potenciais clientes através da mesma empresa CTA e geralmente sob o mesmo contrato de conta gerenciada. Embora seja importante que os clientes recebam uma divulgação adequada sobre os programas que eles selecionam. Um CTA que negocia quaisquer valores mobiliários para contas de clientes pode ter que se registrar como um conselheiro de investimento, dependendo de onde a empresa do CTA se baseie e outros fatores. As isenções do registro estão disponíveis em certos estados, mas a maioria dos estados exigirá o registro como um consultor de investimentos antes de um cliente de gerenciamento de clientes do CTA em estratégias que envolvam a negociação de quaisquer valores mobiliários. Lançar um consultor de negociação de mercadorias 8211 Começarmos Se você está pronto para iniciar o processo para iniciar um CTA, entre em contato conosco para agendar uma consulta complementar para responder a quaisquer perguntas que você possa ter e para saber mais sobre a linha do tempo e os custos para iniciar um CTA Firme.